الأعمال في باراغواي في 2026: كيف تبدأ

ضريبة شركات 10% وإقامة دائمة مقابل استثمار من 70,000 دولار. نما اقتصاد باراغواي 6.6% في 2025 ويحمل الآن تصنيفين بدرجة الاستثمار، لكن القواعد تشتد: فبحلول 2028 ستبدأ إرسال بيانات حسابات الأجانب المصرفية تلقائيًا. عشرة مجالات، وأرقام ضريبية حقيقية، والبنوك، والطريق إلى الجواز.

خلال عام ونصف حصلت باراغواي على تصنيفين بدرجة الاستثمار من وكالتين دوليتين للتصنيف: في يوليو 2024 ثم في ديسمبر 2025. ونما الاقتصاد 6.6% في 2025، ولا تزال أرباح الشركات تخضع لضريبة 10%. وهذا مزيج نادر لرائد الأعمال: البلد يزداد أمانًا في نظر البنوك وكبار المستثمرين، بينما تبقى ضريبة الشركات فيه أدنى من جيرانه بـ2.5 إلى 3.5 مرة.

لكن القواعد تشتد. فقد التزمت باراغواي ببدء التبادل التلقائي لبيانات حسابات الأجانب المصرفية بحلول 2028. وتنتهي عقود الكهرباء الرخيصة لمعدّني العملات المشفرة في 31 ديسمبر 2027. ومنذ 6 يوليو 2026 صار الانتقال من الإقامة المؤقتة إلى الدائمة يتطلب إثباتًا موثقًا للدخل. ومع ذلك تبقى القواعد أخف بوضوح مما في البرازيل أو الأرجنتين أو الأوروغواي. وفيما يلي: أين المال في باراغواي، وكم ستدفع من الضرائب فعلًا، وماذا تتوقع من البنوك، وكيف تصل إلى الجواز.

لماذا باراغواي الآن: الاقتصاد بالأرقام

في يناير-أغسطس 2026 صدّرت باراغواي سلعًا بقيمة 14 مليار دولار، بزيادة 24.7% على السنة السابقة، وتتجه نحو سنة تصدير قياسية (بيانات البنك المركزي الباراغواياني). وتنمو صادرات فول الصويا والتصنيع للتصدير بأسرع وتيرة، بينما يبقى التضخم دون هدف البنك المركزي.

درجة الاستثمار من وكالتين من الوكالات الثلاث تفتح الباب أمام الأموال المؤسسية الكبيرة: ففي فبراير 2026 باعت وزارة المالية أول سنداتها الدولية لأجل 12 سنة المقومة بالغواراني، بما يعادل 1 مليار دولار. ومنذ 1 مايو 2026 يُطبق مؤقتًا اتفاق الاتحاد الأوروبي مع ميركوسور، الاتحاد الجمركي لأمريكا الجنوبية الذي يضم البرازيل والأرجنتين وباراغواي والأوروغواي. وقد صادقت عليه باراغواي بالقانون 7634/2026.

والآن الجزء غير المريح. يتوقع صندوق النقد الدولي أن يتسع عجز الموازنة إلى 3.5% من الناتج المحلي في 2026 من 2.0% قبل سنة، مقابل سقف 1.5% في قانون المسؤولية المالية. والأسباب السداد الجزئي لمتأخرات الدولة المتراكمة في 2023-2025 وضعف الإيرادات بسبب قوة الغواراني. وتتوقع وزارة المالية نفسها 3.2% في 2026 و3.9% في 2027، وتعد بالعودة إلى السقف في 2028 فقط. والنظرة الإيجابية لدى الوكالة الثالثة افترضت الالتزام بالسقف في 2026، فالتصنيف الثالث بدرجة الاستثمار ليس مضمونًا.

والنقطة الثانية قوة الغواراني. ففي 2025-2026 جاءت مخاطر عملة باراغواي من ارتفاعها لا من انخفاضها: يخسر المصدّرون من إيراداتهم عند التحويل، ويدفع المستثمر الذي يحمل الدولار أكثر من السنة الماضية مقابل الأصول والرواتب المحلية.

أي عمل تبدأ في باراغواي: 10 مجالات بالأرقام

أكبر الأموال في باراغواي في فول الصويا ولحوم الأبقار والكهرباء، لكن تذكرة الدخول هناك تُقاس بآلاف الهكتارات والميغاواطات. والأعمال الصغيرة والمتوسطة تنجح أكثر فيما ينمو حولها: التصنيع للتصدير، وتصدير الخدمات، والعقارات المؤجرة، والخدمات لعشرات الآلاف من الوافدين الجدد.

1. فول الصويا ولحوم الأبقار: لعبة كبيرة لأموال كبيرة

جنت باراغواي محصول صويا قياسيًا في موسم 2025/26: 11.5 مليون طن بتقدير وزارة الزراعة الأمريكية. وفي يناير-أغسطس 2026 شحن البلد 7.4 مليون طن من الحبوب بقيمة 2.9 مليار دولار، بزيادة 907 ملايين دولار على السنة السابقة. وذهب 86% إلى الأرجنتين و10% إلى البرازيل.

تسيطر على الصادرات شركات تجارة عالمية: تمسك أكبرها 19%، والثانية 16%، والثالثة 10%. ومكان الوافد الجديد ليس في تجارة الحبوب بل في الخدمات حولها: التخزين والنقل والآلات.

حققت لحوم الأبقار رقمًا قياسيًا بلغ 2.17 مليار دولار في 2025، بزيادة 18% (الدائرة الوطنية لصحة الحيوان). وأكبر المشترين تشيلي والولايات المتحدة وتايوان. لكن في يناير-أغسطس 2026 تراجعت إيرادات تصدير اللحوم 8.8% والكمية بنحو الربع: ارتفعت الأسعار للكيلوغرام، لكن الشحنات تقلصت. والعقبة الرئيسية في باراغواي الزراعية هي الطقس: فالجفاف يضرب المحصول والنهر الذي يُشحن عليه معًا.

2. الطاقة ومراكز البيانات والتعدين: أموال حتى 2027

جاء نحو 88% من الكهرباء التي استهلكتها باراغواي في 2025 من سد إيتايبو على الحدود البرازيلية. وهذا المغناطيس الرئيسي للمعدّنين ومراكز البيانات. وقد وضعتهم شركة الكهرباء الحكومية في فئة تعرفة منفصلة لكبار المستهلكين كثيفي الطاقة، وتبيعهم الكهرباء بسعر 37.08-59.76 دولارًا للميغاواط ساعة. وقد تبلغ التكلفة الحقيقية للتوريد 80 دولارًا أو أكثر، وإن لم يُؤكد ذلك رسميًا.

المال جاد: فقد جنت شركة الكهرباء الحكومية 295 مليون دولار من تعدين العملات المشفرة في 2025 وتتوقع 350 مليون دولار في 2026. وتوسّع شركة كندية موقعها في إيغواسو لترفع قدرتها في باراغواي إلى 400 ميغاواط، وعلى الطاولة طلبات لـ6,300 ميغاواط أخرى، أي أكثر من كامل قدرة إيتايبو المتاحة لباراغواي (6,067 ميغاواط).

العقبة تاريخ. فكل عقود فئة كثيفي الطاقة تنتهي في 31 ديسمبر 2027، وتصف شركة الكهرباء الحكومية الموعد بأنه غير قابل للتمديد. ويضغط القطاع من أجل التمديد حتى 2037. وتقترح نقابة مهندسي الشركة مزادًا من 2028 بسقف 700 ميغاواط وسعر أدنى 56 دولارًا للميغاواط ساعة، ودراسة مدعومة من بنك التنمية للبلدان الأمريكية تحتمل رفع تعرفة الجهد العالي التي يدفعها كبار المستهلكين 45.6% في 2026-2030. فالدخول إلى التعدين الآن رهان على قرار لم يُتخذ بعد.

المخططات الرمادية تنتهي هنا بشكل سيئ: فبموجب القانون 7300/2024 يُعاقب سرقة الكهرباء للتعدين بالسجن حتى 10 سنوات ومصادرة المعدات. وفي مايو 2026 حكمت محكمة في سيوداد ديل إستي على مالك مزرعة تعدين موصولة بالشبكة متجاوزةً العداد بسنتين من السجن الفعلي.

ومدى سرعة تغير القواعد تُظهره شركة بريطانية. ففي أبريل 2026 اتخذت قرار الاستثمار النهائي لبناء مصنع أسمدة بالهيدروجين الأخضر بقيمة 665 مليون دولار في فيليتا، بتمويل من قروض بنوك تنمية دولية. وفي 17 سبتمبر 2026 أخطرت باراغواي بنزاع بموجب معاهدة حماية الاستثمار بين المملكة المتحدة وباراغواي بسبب إلغاء مرسومين منحاها تعرفة تفضيلية. وإذا فشلت المحادثات خلال ثلاثة أشهر، تنوي الشركة التقدم إلى المركز الدولي لتسوية منازعات الاستثمار التابع للبنك الدولي.

3. التصنيع للتصدير: مصنع للبرازيل بضريبة 1%

نظام التصنيع للتصدير يتيح لشركة باراغوايانية أن تصنع سلعًا أو تقدم خدمات بطلب من شركة أجنبية، وتصدّر النتيجة وتدفع ضريبة موحدة 1%. وبلغت صادرات هذا النظام رقمًا قياسيًا قدره 1.31 مليار دولار في 2025 و1.01 مليار دولار في يناير-أغسطس 2026، بزيادة 30.2% (البنك المركزي الباراغواياني). ويعمل في القطاع نحو 40,000 شخص، ارتفاعًا من 35,357 في نهاية 2025.

أُعيدت كتابة القواعد. فقد سرى القانون 7547/2025 في 9 سبتمبر 2025 وحل محل قانون التصنيع للتصدير 1064/1997؛ واحتفظت البرامج القائمة بموجب القانون القديم بالشروط القديمة 12 شهرًا أخرى، حتى 9 سبتمبر 2026. وتُفرض ضريبة 1% الآن على الأعلى بين مبلغين: القيمة المضافة في باراغواي أو فاتورة التصدير. وتُمنح المزايا لمدة تصل إلى 20 سنة مع إمكانية التمديد، وصدرت اللائحة التنفيذية، المرسوم 5714، في 6 أبريل 2026.

لمن يناسب: مصنّع يبيع في البرازيل أو الأرجنتين ويبحث عن قاعدة قريبة رخيصة. وتركيبة صادرات 2025: قطع غيار السيارات 34%، والملابس والمنسوجات 16%، والألمنيوم 14%. والعقبة: 60% من الشحنات تذهب إلى البرازيل و14% أخرى إلى الأرجنتين (البنك المركزي الباراغواياني، يناير-أغسطس 2026)، و91% من البرامج متركزة في ألتو بارانا والمقاطعة المركزية وأسونسيون وأمامباي. فركود البرازيل يصبح ركودك. وللحياة والأعمال في المدينة الصناعية الرئيسية في ألتو بارانا راجع دليلنا عن سيوداد ديل إستي.

4. تقنية المعلومات وتعهيد العمليات وتصدير الخدمات

يمد قانون التصنيع للتصدير الجديد نسبة 1% إلى الخدمات لأول مرة: تطوير البرمجيات، وتعهيد عمليات الأعمال مثل المحاسبة ودعم العملاء، ومراكز الاتصال. ويعمل في قطاع تعهيد العمليات في باراغواي نحو 12,000 شخص، وينمو 12-14% سنويًا، وبلغت صادرات الخدمات في نظام التصنيع للتصدير 47 مليون دولار في 2025.

لمن يناسب: شركة تقنية بعملاء أجانب تحتاج إلى قاعدة ضريبية في المنطقة وفريق ناطق بالإسبانية. والدخول أرخص من التصنيع: مكتب وأشخاص. والعقبة: النظام يتطلب عميلًا أجنبيًا ومخرجات مصدّرة، والرواتب تحمل الاشتراكات المعتادة في صندوق الضمان الاجتماعي الحكومي: 16.5% يدفعها صاحب العمل و9% يدفعها الموظف.

5. عقارات أسونسيون: الإيجارات ترتفع والإحصاءات غائبة

متوسط الإيجارات في أسونسيون 6-10 دولارات للمتر المربع شهريًا. والأحياء الراقية أغلى: لاس لوماس 12-16 دولارًا، ومانورا نحو 12.5، وفيا مورا نحو 12، وإيكوا ساتي نحو 11. والإشغال نحو 97%، وشقة بغرفتي نوم ومساحة 100 م2 في حي راقٍ تؤجَّر بـ1,100-1,350 دولارًا شهريًا.

مثال حسابي: شقة كهذه تدر 13,200-16,200 دولار سنويًا قبل التكاليف والضرائب. وأسعار البيع في الأحياء الراقية تبدأ من 210,000-280,000 دولار للوحدة، وفي وسط المدينة من 100,000 دولار، عادةً لبيوت قديمة تحتاج إلى ترميم. ولا إحصاءات مستقلة عن سعر المتر المربع أو العوائد في باراغواي، فاختبر أي عائد 6-9% موعود في كتيبات الوسطاء على عقار محدد.

الضرائب: الإيجار السكني وبيع العقارات يخضعان لضريبة القيمة المضافة بالنسبة المخفضة 5%، وضريبة العقار 1% من القيمة المساحية سنويًا. والشراء بـ200,000 دولار أو أكثر يتيح التقدم للإقامة الدائمة عبر تصريح المستثمر، وهو طريق مباشر إلى الإقامة الدائمة للمستثمرين (التفاصيل أدناه)، لكن فقط إن كان العقار مؤجرًا أو محتفظًا به لنمو رأس المال، لا مسكنًا لك. ونختار العقارات عبر خدمة العقارات الاستثمارية في باراغواي؛ وللأحياء راجع دليل أسونسيون.

6. النقل النهري: ثالث أسطول في العالم ومياه ضحلة

باراغواي بلا منفذ بحري لكنها تملك نحو 3,400-3,500 سفينة نهرية، وهو ثالث أكبر أسطول نهري في العالم بعد الصين والولايات المتحدة. وتنتقل الصويا واللحوم وسلع التصنيع للتصدير عبر نهري باراغواي وبارانا إلى موانئ الأرجنتين والأوروغواي.

العقبة الماء. ففي 2 نوفمبر 2024 هبط نهر باراغواي عند أسونسيون إلى أدنى مستوى قياسي بلغ ناقص 1.61 متر. وفي أكتوبر 2025 انخفض الماء مجددًا، فاضطرت القوافل إلى خفض حمولاتها بنحو الربع. والمشروع الثاني الممر بين المحيطين، وهو طريق بري من البرازيل عبر منطقة تشاكو الباراغوايانية وشمال الأرجنتين إلى موانئ تشيلي. وقد اكتمل وصل جسر كارميلو بيرالتا - بورتو مورتينيو، الممول من إيتايبو، في يوليو 2026، لكن الطريق لا يعمل بعد: فالطرق المؤدية والمرافق الحدودية ما زالت قيد البناء. والمستودعات على طول الممر رهان على المستقبل، لا على السنة المقبلة.

7. الغابات ولب الورق: مال صبور

نمت الغابات المزروعة من 204,631 إلى 339,866 هكتارًا في 2022-2024 (المعهد الوطني للغابات)، وبلغت صادرات الغابات رقمًا قياسيًا قدره 101.3 مليون دولار في 2025. والمشروع الأبرز مصنع لب الورق: نحو 2.8 مليار دولار لإنتاج 1.8 مليون طن من اللب سنويًا. ووافق ذراع القطاع الخاص في بنك التنمية للبلدان الأمريكية على ما يصل إلى 165 مليون دولار للبنية التحتية، وبدأت أعمال الموقع في مايو 2026.

لمن يناسب: المستثمرون الذين يملكون مالًا يمكن تجميده لسنوات، والمقاولون حول البناء. والعقبة: الإنتاج متوقع في 2030، ولا يتوقع المشروع إغلاق تمويله قبل 2027.

8. السياحة: رقم قياسي مبني على بلد واحد

استقبلت باراغواي 3,657,194 زائرًا أجنبيًا في 2025، بزيادة 91.24% على السنة السابقة، منهم 2,029,678 سائحًا. وبلغت الإيرادات نحو 1.42 مليار دولار (الأمانة الوطنية للسياحة).

يمنح تصريح المستثمر إقامة دائمة لمشروع سياحي من 150,000 دولار بخطة عمل معتمدة. والعقبة: 80% من الزوار أرجنتينيون. وإذا تراجع التدفق من الأرجنتين، فلا شيء يعوضه بعد.

9. الرعاية الصحية الخاصة

تغطي خطط الرعاية الصحية الخاصة بالاشتراك 500,000-550,000 شخص في باراغواي، أي 7-8% من السكان. ونما عددهم 8-10% في 2025، وفي السوق نحو 18 شركة.

العقبة: لا إحصاءات رسمية عن هذه السوق، ولا بيانات إطلاقًا عن التعليم الخاص. والشراكة مع عيادة قائمة أكثر منطقية من البناء من الصفر.

10. خدمات الوافدين الجدد

أصدرت باراغواي 40,600 تصريح إقامة في 2025، بزيادة 42% على السنة السابقة: 29,976 مؤقتًا و10,624 دائمًا. وبلغت الطلبات 47,687 (+63%)، وفي أول 20 يومًا من 2026 كانت أكثر بـ79% من الفترة نفسها من 2025. وحصل البرازيليون على 58% من كل التصاريح؛ وحصل المواطنون الروس على 509، في المركز 9.

حول هذا التدفق ينمو الطلب على الإيجار والترجمة والمحاسبة والتأمين. والعقبة: العمل المبني على نوع واحد من العملاء قد يخسرهم بقرار واحد من إدارة الهجرة.

الضرائب في باراغواي: كيف تعمل صيغة 10/10/10 فعلًا

صيغة 10/10/10 تعني ثلاث ضرائب بنسبة 10%: على أرباح الشركات، وعلى القيمة المضافة، وعلى دخل الأفراد. وهي صحيحة لكنها ناقصة: فعند توزيع الأرباح تُضاف 8% أو 15%، ويصل العبء الكلي على مالك العمل إلى نحو 17-24% (المثال أدناه). ويقوم النظام على قانون الإصلاح الضريبي 6380/2019، وتجبي الضرائب الإدارة الوطنية للإيرادات الضريبية.

مثال حسابي: ما يبقى للمالك

لنأخذ شركة باراغوايانية بربح 100,000 دولار توزعه كله على مالكها. الأرقام مقربة، والحساب مبسط ويتجاهل الأنظمة الخاصة.

إذا كنت مقيمًا ضريبيًا في بلد آخر، فالضريبة هناك تأتي فوق ذلك. ولدى باراغواي اتفاقيات لتجنب الازدواج الضريبي مع تشيلي وقطر وتايوان والإمارات والأوروغواي فقط. ولا اتفاقية مع روسيا، ولا تمنح باراغواي خصمًا للضريبة الأجنبية.

مثال ثانٍ: مستقل مقيم بدخل خدمات 180 مليون غواراني (نحو 30,500 دولار) سنويًا. بتجاهل النفقات التي يسمح القانون بخصمها، تبلغ ضريبة دخل الأفراد 8% على أول 50 مليونًا (4 ملايين)، و9% على الـ100 مليون التالية (9 ملايين)، و10% على الـ30 مليونًا الباقية (3 ملايين). المجموع 16 مليون غواراني، أي نحو 2,700 دولار، أو 8.9% من الدخل.

مبدأ الإقليمية: أين يعمل وأين لا يعمل

تفرض ضريبة دخل الأفراد على الأشخاص الطبيعيين فقط على الدخل من مصدر باراغواياني. لكن حد المصدر ليس حيث يظن كثيرون. فأتعاب الخدمات المؤداة من الخارج لشركة باراغوايانية أو لدافع آخر لضريبة دخل الأفراد خاضعة للضريبة بحكم القانون. ولم تُصدر الإدارة الوطنية للإيرادات الضريبية توجيهًا مباشرًا بشأن فوائد الأفراد من البنوك الأجنبية، فيتحقق متخصصو Murblz من هذه الحالات كلًا على حدة.

الشركات تواجه قواعد أشد. فبالنسبة إلى الشركة الباراغوايانية، تُعد الفوائد والعمولات والأرباح الرأسمالية على الودائع في البنوك الأجنبية، وكذلك فروق الصرف، دخلًا من مصدر باراغواياني وتخضع لنسبة ضريبة دخل الشركات 10% (القانون 6380/2019). فالشركة الباراغوايانية ليست شركة قابضة خارجية للأموال الأجنبية؛ إنها أداة لممارسة الأعمال على الأرض.

تصبح مقيمًا ضريبيًا في باراغواي إذا قضيت في البلد أكثر من 120 يومًا في السنة (القانون 6380/2019). وهذا لا ينهي إقامتك الضريبية في مكان آخر تلقائيًا: ففي روسيا مثلًا يُعد مقيمًا كل من يقضي في البلد 183 يومًا خلال 12 شهرًا متتالية. وكيف تحسب الأيام وكم قد تكلفك الإقامة الضريبية المزدوجة نشرحه في مقالنا عن قاعدة الـ183 يومًا.

باراغواي مقابل جيرانها: مقارنة ضريبية

في ضريبة الشركات تتفوق باراغواي على جيرانها بمعامل 2.5 إلى 3.5. وفي ضريبة دخل الأفراد الفجوة أوسع: 10% مقابل 27.5-36%.

المصادر: الإدارة الوطنية للإيرادات الضريبية في باراغواي، ومصلحة الإيرادات الاتحادية في البرازيل.

الخلاصة بسيطة: لعمل يعمل فعلًا في المنطقة، باراغواي الأرخص ضريبيًا بين الأربع. لكن البرازيل والأرجنتين تملكان سوقين داخليتين ضخمتين، والأوروغواي مؤسسات أقوى. وللمزيد عن الجيران راجع الضرائب في البرازيل والضرائب في الأرجنتين والأوروغواي: كل البرامج.

الأنظمة الخاصة: متى تنخفض الضريبة دون 10%

في سبتمبر 2025 أقرت باراغواي حزمة من ثلاثة قوانين حلت محل أنظمة حقبة 1990. والأسماء القديمة، القانون 60/90 وقانون التصنيع للتصدير 1064/1997، لا تزال تظهر في التسويق، لكن المشاريع الجديدة تتبع الآن القواعد الجديدة.

أين الفخاخ الضريبية

• الأرباح المحتجزة. يُلزم قرار الإدارة الوطنية للإيرادات الضريبية 49/2026 الشركات بالإفصاح عن تركيبة الأرباح المحتجزة في الاحتياطيات والغرض منها، بدءًا من القوائم المالية للسنة المنتهية في 31.12.2025. وتعد الإدارة أيضًا قاعدة بشأن أقصى مدة يمكن أن تبقى فيها الأرباح في الاحتياطيات. وقدّمت رئاسة الإدارة مثالًا: المال المحتجز في الاحتياطيات ثلاث سنوات يجب توزيعه أو رسملته في الرابعة، وتقدّر احتياطيات الشركات بنحو 9.5 مليار دولار. ويشكك قطاع الأعمال في دستورية الفكرة، ولم تصبح قانونًا.
• الأصول المشفرة. بموجب قرار الإدارة 47/2026، يبلغ المقيمون عن معاملات العملات المشفرة التي تتجاوز 5,000 دولار سنويًا عبر منصات أجنبية أو دون وسيط، بدءًا من السنة الضريبية 2026. وتربط الإدارة ذلك مباشرة بالانضمام إلى إطار منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية لتبادل بيانات الأصول المشفرة. وللمزيد راجع مقالنا عن العملات المشفرة والانتقال.
• الفوترة الإلكترونية. منذ 1 أبريل 2025 يجب على كل الكيانات القانونية الجديدة استخدام الفواتير الإلكترونية في النظام الوطني المتكامل للفوترة الإلكترونية التابع للإدارة.
• الموازنة. في 3 سبتمبر 2026 استُبعد رفع الضرائب علنًا على لسان رئاسة الجمهورية. لكن عجزًا بنسبة 3.5% من الناتج المحلي يضغط على السلطة الضريبية، والرقابة تشتد عبر الإفصاحات لا عبر النسب.

للمقارنة الضريبية بلدًا ببلد راجع الضرائب حسب البلد.

كيف تفتح حسابًا مصرفيًا في باراغواي وماذا عن التبادل التلقائي لبيانات الحسابات

في باراغواي نحو 15 بنكًا، بأصول تتجاوز 37 مليار دولار في 2025، ومع ذلك لا تنشر أكبر أربعة بنوك على مواقعها أي متطلبات للأجانب دون هوية محلية. وبنك رقمي محلي يقولها صراحة: دون بطاقة هوية باراغوايانية لا يمكنك أن تصبح عميلًا. وبطاقة الهوية الوطنية تصدر للمواطنين وللأجانب الحاصلين على الإقامة.

النظام نفسه سليم: فبحسب صندوق النقد الدولي تبلغ كفاية رأس مال البنوك 17.3% وتعادل الأصول السائلة 24.3% من الالتزامات ورأس المال. وإشارة التحذير الوحيدة: الإقراض الاستهلاكي ينمو 22.8% سنويًا.

ما الذي ينجح فعلًا

• المستندات أولًا، والحساب ثانيًا. المجموعة العاملة هي بطاقة الهوية مع الرقم الضريبي الذي تصدره الإدارة الوطنية للإيرادات الضريبية. ولهذا تُفتح الحسابات عادةً بعد الإقامة لا قبلها.
• حسابات الشركات. يمكن تسجيل الشركة المساهمة المبسطة إلكترونيًا، لكن ممثلها القانوني يجب أن يحمل بطاقة هوية. وإلى أن يحصل المالك على الإقامة، يعيّن ممثلًا بتوكيل. ويدقق البنك في المالك النهائي ومصدر الأموال.
• مصدر الأموال. جهّز المستندات مسبقًا: العقود والكشوف والإقرارات الضريبية وإثباتات بيع الأصول. وكيف تجتاز هذا الفحص دون رفض نشرحه في مقالنا عن مصدر الأموال.
• المواطنون الروس. لم نجد قيودًا رسمية من البنك المركزي الباراغواياني أو من وحدة الاستخبارات المالية في باراغواي. وتقديرنا: البنوك ذات المساهمين الأجانب (من مجموعات برازيلية وكولومبية) وأي بنك يمرر الدولارات عبر بنوك مراسلة أمريكية سيدقق في العملاء من روسيا أكثر.

خلفية هذه الفحوص هادئة: فباراغواي ليست على القائمة الرمادية لمجموعة العمل المالي، الهيئة الدولية لمكافحة غسل الأموال، ومنحتها المجموعة الإقليمية لأمريكا اللاتينية تقييمات فعالية متوسطة في 10 من 11 مجالًا في تقييم 2022، وتقييمًا منخفضًا لتحقيقات غسل الأموال والإدانات. وكيف نطابق البنك مع احتياجاتك موضح في صفحتي الحسابات الشخصية في باراغواي وحسابات الشركات في باراغواي؛ وللقواعد العامة راجع مقالنا عن فتح حساب مصرفي في الخارج.

المعيار المشترك للإبلاغ في باراغواي: ما الموجود وما الغائب

المعيار المشترك للإبلاغ، الذي وضعته منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية، هو النظام الذي تبلغ بموجبه البنوك مرة في السنة سلطتها الضريبية عن حسابات الأجانب، فتنقل هذه البيانات إلى بلد الإقامة الضريبية للعميل. وباراغواي ليست جزءًا منه بعد، لكنها التزمت به.

بحسب وثائق منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية، لم تنضم باراغواي بعد إلى المعيار المشترك للإبلاغ. لكن فكرة أن باراغواي خارج هذا النظام إلى الأبد خاطئة أيضًا: فالتبادل بناءً على طلبات فردية يعمل اليوم، والتبادل التلقائي مقرر أن يبدأ بحلول 2028.

غياب التبادل التلقائي لا يعني غياب الضريبة

لنكن صريحين: المعيار المشترك للإبلاغ وسيلة لنقل البيانات، لا مصدر للالتزام الضريبي. فإذا كنت مقيمًا ضريبيًا في بلد يفرض الضريبة على الدخل العالمي، يجب أن تصرّح هناك بالحسابات والدخل الأجنبي، سواء وصلت بيانات من باراغواي أم لا. فالمقيم الضريبي في روسيا مثلًا يُخطر مصلحة الضرائب الفيدرالية بأي حساب أجنبي يفتحه، ويقدم تقريرًا سنويًا عن حركة أمواله ما لم ينطبق إعفاء، ويصرّح بأرباح الشركات الأجنبية وفق قواعد الشركات الأجنبية الخاضعة للسيطرة. ويقدم المواطنون الأمريكيون فوق حدود الإبلاغ تقرير الحسابات الأجنبية والنموذج 8938 بصرف النظر عن هذا المعيار. والمخالفة تقع لحظة عدم التقديم، لا لحظة تبادل البيانات.

الأثر القانوني الذي يبحث عنه الناس في بلد خارج التبادل التلقائي يأتي من شيء آخر: الضريبة الإقليمية. فإذا انتقلت إلى باراغواي وقضيت فيها أكثر من 120 يومًا في السنة وتوقفت عن أن تكون مقيمًا ضريبيًا في بلدك السابق، فإن دخلك الشخصي الأجنبي، كقاعدة عامة، خارج ضريبة دخل الأفراد الباراغوايانية. وهذا نظام علني يمكن التحقق منه، لا منطقة رمادية. لكن الخروج من الإقامة الضريبية في بلدك السابق تحكمه قواعد ذلك البلد، لا قواعد باراغواي.

نساعدك على فتح حساب في باراغواي بشكل قانوني (نختار البنك ونجهز المستندات؛ والقرار للبنك) وعلى ترتيب إفصاحاتك: إخطارات وإقرارات الشركات الأجنبية الخاضعة للسيطرة، وتخطيط الإقامة الضريبية، ومستندات مصدر الأموال. ولا نساعد على إخفاء الأموال. وما يمنحه الحساب خارج التبادل التلقائي وما لا يمنحه نشرحه بالتفصيل في مقالنا عن الحسابات المصرفية خارج التبادل التلقائي في 2026.

كيف يحصل رائد الأعمال على الإقامة والجنسية في باراغواي

عدّاد الجنسية الباراغوايانية يمتد ثلاث سنوات، لكنه يبدأ من تاريخ قرار الإقامة الدائمة، لا من الوصول. ولهذا يستغرق الطريق المعتاد عبر الإقامة المؤقتة نحو خمس سنوات، بينما يختصره تصريح المستثمر بنحو سنتين: فالإقامة الدائمة تُمنح فورًا. ولا يحتاج المواطنون الروس إلى تأشيرة للدخول: فاتفاق وُقّع في 2013 وسرى منذ أكتوبر 2014 يتيح البقاء 90 يومًا في كل 180.

تُحدد رسوم الإدارة الوطنية للهجرة بوحدات الأجر اليومي الأدنى: منذ 1 يوليو 2026 تساوي الوحدة 117,077 غواراني، نحو 20 دولارًا، وتكلف الإقامة المؤقتة والدائمة 25 وحدة لكل منهما. ويدفع كل فرد من الأسرة، إضافة إلى التصديقات الدولية والترجمات والشهادات ورسم بطاقة الهوية.

تصريح المستثمر: إقامة دائمة فورًا

تصريح المستثمر برنامج أطلقه قرار وزارة الصناعة والتجارة 283/2026 الصادر في 21 أبريل 2026. يحصل المستثمر على شهادة المستثمر الأجنبي ويتقدم للإقامة الدائمة دون سنتين من الوضع المؤقت، فيبدأ عدّاد السنوات الثلاث للجنسية فورًا.

الحد الأدنى للشخص الواحد: شريكان يتقاسمان 70,000 دولار لن يحصلا على إقامتين دائمتين. ويُفحص السجل الجنائي، بما في ذلك عبر الإنتربول، ومصدر الأموال. والشركة بلا حجم أعمال ولا موظفين فكرة سيئة: فالقانون يسمح بسحب الإقامة بسبب المعاملات الصورية. والمتطلبات الكاملة في صفحتنا الإقامة في باراغواي.

الإقامة الدائمة بالقواعد الجديدة: أثبت دخلك

أدخل قرار الإدارة الوطنية للهجرة 407/2026 12 فئة لإثبات الموارد، من الموظفين والمستقلين إلى المساهمين والمتقاعدين. فللطلبات المقدمة منذ 6 يوليو 2026 يجب أن تثبت الدخل وأنك تمارس فعلًا النشاط المعلن. ولا تحدد الإعلانات الرسمية مبالغ دنيا.

الخلاصة العملية: من قضى سنتين ببطاقة مؤقتة دون أن يؤسس شيئًا في باراغواي يخاطر بالرفض. والأمر أسهل لمن يبني سجلًا واضحًا من اليوم الأول: شركة، وإقرارات ضريبية، وعمل، وحساب بنشاط حقيقي. ويُفقد الوضع أيضًا بالغياب الطويل: المؤقت بعد سنة في الخارج دون موافقة، والدائم بعد ثلاث سنوات.

الجنسية وفخ المادة 150

تشترط المادة 148 من دستور باراغواي في طالب التجنس أن يكون راشدًا، وأن يكون قد أقام ثلاث سنوات، وأن يمارس نشاطًا مهنيًا منتظمًا في البلد، وأن يكون حسن السلوك. وتحسب المحكمة العليا السنوات الثلاث من تاريخ قرار الإقامة الدائمة. وتحتاج إلى شهادة عمل تحمل رقمي صاحب العمل في صندوق الضمان الاجتماعي والسجل الضريبي، أو إلى رخصة تجارية ورقم ضريبي إن كنت تعمل لحسابك، وإلى طلب إلى المحكمة (يتولى متخصصو Murblz الدعم القانوني مع شركاء مرخّصين محليًا)، وتقديم شخصي، ويمين. ويُجرى الامتحان في التاريخ والجغرافيا والدستور بالإسبانية أو الغوارانية. والمدد والمستندات مشروحة في صفحتنا الجنسية الباراغوايانية.

والآن الفخ الرئيسي. تجرّد المادة 150 من الدستور المواطن المتجنس من الجنسية الباراغوايانية في حالتين: الغياب عن البلد أكثر من ثلاث سنوات دون سبب مشروع (بقرار من المحكمة)، واكتساب جنسية أخرى طوعًا. والقانون 7052/2023 بشأن تعدد الجنسيات ينطبق فقط على الباراغوايانيين بالولادة. ولم نجد معاهدة لازدواج الجنسية بين باراغواي وروسيا.

الخلاصة: احصل على كل الجنسيات الأخرى التي تخطط لها قبل الباراغوايانية لا بعدها. وبحسب المعلومات المتاحة لا يتطلب التجنس التخلي عن جنسيتك الحالية، لكننا لم نجد توجيهًا رسميًا بهذا الشأن، فيتحقق متخصصو Murblz من هذه الخطة قبل التقديم. وكيف تتعامل البلدان المختلفة مع الجواز الثاني نشرحه في مقالنا عن ازدواج الجنسية. وللأسر طريق منفصل: فالطفل المولود في باراغواي مواطن منذ الولادة.

المخاطر الرئيسية في باراغواي التي تغفلها الكتيبات

لا يزال الفساد في باراغواي مرتفعًا. وهو لا يظهر في جداول الضرائب، لكنه يحسم كيف سيسير نزاعك مع شريك أو موظف حكومي. ويحث صندوق النقد الدولي والبنك الدولي البلد صراحة على تقوية مؤسسات مكافحة الفساد.

• الاقتصاد غير الرسمي. 60.1% من العاملين خارج الزراعة غير رسميين، نحو 1.66 مليون شخص (المعهد الوطني للإحصاء، 2025). والمنافسون الذين لا يدفعون الضرائب ولا الاشتراكات الاجتماعية أمر شائع.
• المخاطر التنظيمية في الطاقة. النزاع مع الشركة البريطانية بعد إلغاء مراسيم التعرفة، وعقود المعدّنين المنتهية في 31.12.2027، واحتمال رفع التعرفات. ومراجعة الملحق ج من معاهدة إيتايبو مع البرازيل، التي تحدد التعرفة، لم تكتمل، والتعرفة الحالية البالغة 19.28 دولارًا للكيلوواط من القدرة شهريًا محددة لفترة 2024-2026 فقط.
• الموازنة. عجز بنسبة 3.5% من الناتج المحلي في 2026 مقابل سقف 1.5%، إضافة إلى متأخرات الدولة المتراكمة من 2023-2025.
• المناخ والأنهار. انخفاض المياه القياسي في 2024 والمستويات المنخفضة في 2025 ضربا النقل النهري والصويا.
• الاعتماد على الجيران. 86% من صادرات الصويا تذهب إلى الأرجنتين، وثلاثة أرباع التصنيع للتصدير إلى البرازيل والأرجنتين، و80% من السياح أرجنتينيون، والطاقة مرتبطة بالبرازيل عبر إيتايبو.
• العملة. ارتفع الغواراني نحو 20% مقابل الدولار في سنة. ويخسر المصدّرون من إيراداتهم عند التحويل، ويتأرجح الدخل بالغواراني عند تحويله إلى دولارات.
• التقويم السياسي. تُجرى الانتخابات البلدية في 4 أكتوبر 2026.

لمن لا تناسب باراغواي

• لمن يبحث عن أداة خارجية للدخل الأجنبي عبر شركة: فضريبة دخل الشركات تطال الفوائد الأجنبية وأرباح الصرف للشركة الباراغوايانية.
• لمن يريد جوازًا دون العيش في البلد: فالمحكمة تقيّم روابطك الحقيقية بباراغواي، والوضع يُفقد بالغياب الطويل.
• لمن يخطط لجنسية أخرى بعد الباراغوايانية: المادة 150.
• لمن يأمل إخفاء حساباته عن السلطة الضريبية في بلده: فهذا يخالف القانون بصرف النظر عن التبادل التلقائي، والتبادل بناءً على طلبات فردية يعمل بالفعل، والتبادل التلقائي يبدأ بحلول 2028.
• لمن يبني عمله على ميزة واحدة مثل تعرفة كهرباء رخيصة: فهذه المزايا تُراجع هنا.
• لمن يحتاج إلى السفر دون تأشيرة إلى الولايات المتحدة: لا الإقامة ولا الجواز الباراغواياني يمنحان ذلك.

لمن تناسب

• رائد أعمال ينتقل فعلًا ويدير عملًا على الأرض أو ينتج للبرازيل والأرجنتين.
• مستثمر يملك 70,000 دولار أو أكثر ويحتاج إلى إقامة دائمة فورًا وطريق واضح إلى الجنسية.
• محترف يعمل عن بُعد ومستعد لقضاء أكثر من 120 يومًا في السنة في باراغواي وإنهاء إقامته الضريبية في بلده السابق.
• أسرة يكون الجواز الثاني في أمريكا الجنوبية هدفًا طويل الأمد لها.

إذا كنت لا تزال تختار بين البلدان، فابدأ بنظرتنا العامة باراغواي: كل البرامج.

خدماتنا في باراغواي

نتولى الطريق كله: من الشركة والحساب المصرفي إلى الإقامة المؤقتة والدائمة والتجنس. ويتولى متخصصو Murblz التمثيل القانوني أمام السلطات والمحاكم الباراغوايانية مع شركاء مرخّصين في باراغواي.

إذا لم يكن الاحتفاظ بهيكلك كله في باراغواي مجديًا، فسنجد لك شركة في ولاية قضائية أخرى: راجع تأسيس الشركات.

الأسئلة الشائعة