Услуги · Трасты и частные фонды

Частный фонд в Гибралтаре: создание, налоги, стоимость

Обновлено 3 октября 2026

Ноль налога в Гибралтаре на иностранный доход фонда, если хартия исключает местных жителей из числа бенефициаров. Взамен - лицензированный член совета на весь срок жизни фонда, имена совета в открытом реестре и полномочия учредителя, которые истекают с его смертью.

Одна строка в учредительном документе решает, сколько гибралтарский частный фонд заплатит налога. Если хартия фонда безотзывно исключает жителей Гибралтара и их потомков из числа бенефициаров, фонд по статье 13A Income Tax Act 2010, закона о подоходном налоге, не считается местным налоговым резидентом и платит налог только с дохода из гибралтарских источников. Проценты, дивиденды и прибыль от иностранных активов в Гибралтаре не облагаются вовсе. Без этой строки фонд становится резидентом и платит 15% (ставка действует с 1 июля 2024 года) со всего дохода, включая иностранный.

Спрятать активы такой фонд не поможет. Имена членов совета и хранителя любой желающий видит в открытом реестре фондов, отчётность каждый год уходит в реестре компаний Великобритании Gibraltar, государственный реестр компаний, а данные о бенефициарах через автоматический обмен налоговой информацией (стандарт ОЭСР об автоматическом обмене финансовой информацией) попадают в налоговую страны, где они живут. Гибралтар обменивается такими данными с 2017 года, с самой первой волны.

Зато фонд даёт то, чего нет у траста: отдельное юридическое лицо, которое само владеет имуществом, само подписывает договоры и понятно нотариусу и банку в странах континентального права, от Испании до Латинской Америки. Ниже - закон, налоги, реестры, госпошлины, сравнение с Джерси, Лихтенштейном, Панамой и Австрией и честный список минусов. Если по задаче больше подходит траст, сначала стоит прочитать нашу страницу про траст в Гибралтаре.

Что такое частный фонд в Гибралтаре и чем он отличается от траста

Частный фонд в Гибралтаре появился 11 апреля 2017 года, когда вступил в силу Private Foundations Act 2017, закон о частных фондах. Это юридическое лицо без акционеров и участников: оно владеет имуществом от своего имени как полный собственник, может судиться и отвечать по искам. Закон прямо говорит, что переданное фонду имущество перестаёт принадлежать учредителю и не принадлежит бенефициарам, пока фонд не выплатит его по своим правилам.

Передача имущества фонду безотзывна. Учредитель не может однажды передумать и забрать активы обратно: вернуть их можно только выплатой, если хартия это позволяет. Минимального капитала закон не устанавливает. На практике фонд регистрируют с символическим взносом, а основные активы передают после открытия счёта.

У траста другая природа. Траст (доверительная собственность) - не организация, а отношения: трасти, доверительный управляющий, владеет активами юридически, но в интересах бенефициаров. Отдельного лица не возникает, поэтому в странах без трастового права суд или налоговая нередко смотрят сквозь траст на учредителя. Фонд там опознают как обычную иностранную организацию, и вопросов о его природе меньше.

Документов у фонда два. Хартия - учредительный документ, аналог устава: название, учредитель, цель, начальное имущество, гибралтарское право как применимое, порядок назначения бенефициаров, срок жизни фонда и адрес зарегистрированного офиса. Регламент - внутренние правила: полномочия совета, порядок выплат, вознаграждение, что происходит с имуществом при ликвидации. Если всё нужное уже есть в хартии, регламент можно не составлять.

Цель фонда может быть любой законной, благотворительной или нет. Ограничений два: фонд не вправе вести коммерческую или торговую деятельность, кроме вспомогательной к своей цели, и не может без собственной лицензии заниматься в Гибралтаре лицензируемым делом. Держать акции семейных компаний, портфель ценных бумаг и недвижимость это не мешает. Бизнес ведут компании под фондом, а не сам фонд.

Кто управляет фондом и сколько контроля остаётся у учредителя

Полностью подконтрольного учредителю фонда в Гибралтаре не бывает. Статья 24 закона требует, чтобы в совете в любой момент была гибралтарская компания с лицензией GFSC (Комиссия по финансовым услугам Гибралтара) на профессиональные трастовые услуги. В тексте закона она по-прежнему названа Class VII licence, а по Financial Services Act 2019, закону о финансовых услугах, это разрешение на деятельность профессионального трасти и члена совета фонда. Такая компания может быть и единственным членом совета.

Учредитель вправе войти в совет рядом с лицензированной компанией, стать хранителем или бенефициаром. Но оставить за собой по статье 23 он может только четыре полномочия, и каждое должно быть подробно прописано в хартии:

• менять учредительные документы полностью или частично;
• менять цель фонда;
• назначать и снимать членов совета;
• назначать и снимать хранителя.

Этот набор ещё и ограничен по времени. Учредитель - физическое лицо сохраняет полномочия только до конца жизни, учредитель - компания только 30 лет с даты создания фонда. Потом они исчезают, что бы ни было написано в документах, и по наследству не переходят. Права назначать членов совета и хранителя после смерти учредителя можно заранее передать другому лицу, названному в документах. Наследникам учредителя это стоит объяснить до, а не после.

Если учредителей несколько, по умолчанию они действуют только все вместе. Тот, кто вносит имущество в фонд позже, учредителем не становится и полномочий не получает. Совет при распределении выплат действует единогласно, если документы не говорят иного, а в управлении имуществом имеет полномочия полного собственника.

Почему закон так строг, объясняет судебная практика. Чем больше контроля учредитель оставил себе, тем проще кредитору, бывшему супругу или налоговой доказать, что активы на самом деле остались его собственностью. Четыре полномочия и независимый лицензированный член совета - это баланс, при котором семья влияет на фонд, но фонд остаётся самостоятельным.

Сколько налогов платит частный фонд в Гибралтаре

Компании Гибралтар облагает по территориальному принципу: налог платят только с дохода, начисленного в Гибралтаре или полученного из гибралтарских источников. С фондом иначе, и всё решает налоговое резидентство: резидентный фонд платит налог с дохода по всему миру, нерезидентный - только с гибралтарского. По статье 13A Income Tax Act 2010 фонд считается резидентом Гибралтара, если только жители Гибралтара и их потомки не исключены из числа бенефициаров безотзывно. Это правило строже трастового: траст становится резидентом, когда жители Гибралтара есть или могут появиться среди бенефициаров, а фонд - резидент по умолчанию.

Category 2 - особый налоговый статус для состоятельных людей, переехавших в Гибралтар: налог у них платится с ограниченной суммы дохода. Закон отдельно разрешает таким жителям, их супругам и детям быть бенефициарами, не превращая фонд в налогового резидента. Подробнее о переезде и статусах, в том числе о HEPSS (льготный налоговый статус для высокооплачиваемых специалистов), - в нашей статье про HEPSS и Category 2 в Гибралтаре.

Остальные налоги на территории отсутствуют или почти не задевают семейный фонд:

• налога на прирост капитала нет; исключение с 1 января 2025 года - прибыль от продажи жилья в Гибралтаре, если продавец владеет пятью и более облагаемыми жилыми объектами;
• налогов на наследство, дарение и богатство нет;
• НДС (налога на добавленную стоимость) нет; действующий с 15 июля 2026 года Transaction Tax, налог при ввозе товаров, касается товаров, а не услуг;
• если под фондом стоит гибралтарская холдинговая компания, дивиденды от других компаний она получает без налога, а проценты по займам внутри группы облагаются, только если превышают $140 000 в год.

Ставка 15% в бюджете 2026 года не изменилась. Соглашение ЕС и Великобритании по Гибралтару, подписанное 14 июля 2026 года и временно применяемое с 15 июля, касается прежде всего границы и таможни: на внешней границе территории действуют шенгенские правила, а с ЕС создаётся таможенный союз.

Есть и приятная бюрократическая деталь. Если у фонда и его бенефициаров нет налоговых обязательств в Гибралтаре, совет не подаёт налоговую декларацию. Вместо этого лицензированный член совета до 30 ноября каждого года подаёт Комиссару по подоходному налогу заявление о таких фондах по статье 28 Income Tax Act 2010.

Что с доходом фонда сделает налоговая страны проживания

Ноль в Гибралтаре не означает ноль вообще. Сколько платить с дохода фонда и с выплат из него, решает страна, где живут учредитель и бенефициары, и узнаёт она об этом без их участия. Лицензированный член совета, как правило, сам отчитывается в рамках автоматического обмена налоговой информацией, и сведения о счетах фонда, выплатах и бенефициарах уходят в налоговую их страны.

Дальше вступают в силу местные правила. Во многих странах, включая Россию, Украину, Германию и Испанию, действуют правила о контролируемых иностранных компаниях (КИК): если налоговый резидент контролирует иностранную структуру, её нераспределённая прибыль может облагаться у него дома, даже если денег он не получал. Для фонда вопрос контроля решается по полномочиям: право назначать совет или менять хартию налоговая может счесть контролем. Как это работает для российских налоговых резидентов, разбираем на странице контролируемые иностранные компании.

Особый случай - Испания, ближайший сосед Гибралтара. Налоговое соглашение Испании и Великобритании по Гибралтару подписано 4 марта 2019 года и действует с 4 марта 2021 года. По нему гибралтарская организация считается налоговым резидентом только Испании, если большая часть её активов находится в Испании, большая часть дохода получена там же, большинство тех, кто ею реально управляет, - налоговые резиденты Испании или им принадлежит большинство прав на её капитал, голоса или прибыль. Достаточно одного из этих условий. Правительство Гибралтара в официальных разъяснениях прямо пишет: Испания смотрит сквозь трасты и фонды и ищет тех, кто их на самом деле контролирует.

Вывод простой. Гибралтарский фонд экономит налоги только там, где это допускает право страны проживания учредителя и бенефициаров. Если такое право против, фонд остаётся инструментом наследования и управления семейным капиталом, но не налоговой оптимизации.

Кто увидит учредителя и бенефициаров фонда

Реестров, куда попадает гибралтарский фонд, два, и открыты они по-разному. Первый - реестр фондов в реестре компаний Великобритании Gibraltar. По статье 12 закона публике доступны пять пунктов: название и номер фонда, дата регистрации, имена и адреса членов совета, имя и адрес хранителя, если он есть, и данные зарегистрированного офиса. Хартия и другие поданные документы тоже хранятся у регистратора, но в перечень открытых для публики сведений не входят.

Второй - реестр конечных бенефициаров по правилам 2017 года. В феврале 2026 года правительство Гибралтара объявило, что поиск по нему станет бесплатным для всех. Летом правила переписали дважды: Legal Notice 147/2026, постановление правительства, вводило доступ только при законном интересе, но эту норму заменили до того, как она заработала: с 15 июля 2026 года действует редакция Legal Notice 220/2026. Теперь по компаниям и другим юридическим лицам любой желающий видит имя бенефициара, месяц и год рождения, гражданство, страну проживания и характер его участия.

Данные по трастам публике и даже банкам закрыты, их видят только компетентные органы, Комиссар по подоходному налогу и GFIU, финансовая разведка Гибралтара. Фонды в этих правилах стоят между двумя режимами. Фонд, у которого есть налоговые последствия в Гибралтаре, правила прямо приравнивают к трасту. Но фонд одновременно юридическое лицо, и исходить стоит из того, что его бенефициарные владельцы могут попасть в публичную часть реестра. Точный ответ для конкретной структуры надо получить у лицензированного члена совета до регистрации.

Для сравнения: траст в Гибралтаре выигрывает у фонда именно в приватности, потому что трастовых данных в публичном реестре нет вовсе. Подробно о реестрах для трастов - на странице траст в Гибралтаре.

Защищает ли фонд в Гибралтаре от наследников и кредиторов

От иностранных правил наследования - да, и это главная причина, по которой семьи из стран континентального права смотрят на Гибралтар. Статья 44 закона устанавливает защитную норму: все вопросы о фонде, его имуществе, правах бенефициаров и выплатах решаются только по гибралтарскому праву. Фонд и передача ему имущества не могут быть признаны недействительными из-за того, что иностранное право не знает фондов или даёт родственникам обязательную долю в наследстве.

Там же закреплено, что решение иностранного суда не признаётся и не исполняется в Гибралтаре, если оно противоречит закону о фондах. Для семьи из Испании, Италии, Франции или России, где дети и супруг имеют право на обязательную долю, это означает: претензию к имуществу фонда придётся доказывать в гибралтарском суде и по гибралтарскому праву.

У защиты есть границы, и они записаны в той же статье. Она не спасает передачу имущества, которое учредителю не принадлежало. Не делает законной передачу недвижимости в другой стране, если она недействительна по праву этой страны. И не оживляет завещание, недействительное по праву домицилия наследодателя. Квартира в Мадриде или Москве переходит к фонду только по правилам Испании или России, со всеми их налогами и формальностями.

С кредиторами сложнее. Закон защищает имущество фонда при отсутствии мошенничества, а суд может ликвидировать фонд, созданный обманом, под давлением или с нарушением фидуциарных обязанностей. Специального режима защиты от кредиторов, как статья 419A закона о несостоятельности для трастов защиты активов, у фондов нет. Фонд, созданный заранее и на деньги с понятным происхождением, - рабочий инструмент. Фонд, созданный, когда долги или иски уже появились, - почти всегда нет.

Сколько стоит частный фонд в Гибралтаре

Государство берёт за фонд немного. Главная статья расходов - вознаграждение лицензированного члена совета, который несёт по закону ответственность за фонд и закладывает её в цену. Госпошлины реестра компаний Великобритании Gibraltar по действующей таблице сборов выглядят так:

К госпошлинам добавляются работа специалистов Murblz над хартией и регламентом, нотариальное заявление совета о получении начального имущества, зарегистрированный офис, ежегодная бухгалтерия, банковский счёт и проверка происхождения средств. Отчётность фонд готовит по международным стандартам финансовой отчётности в редакции, принятой в Великобритании, или по стандартам британского Совета по финансовой отчётности; эту норму закона обновили в июле 2026 года.

Чем сложнее активы, тем выше годовая плата. Портфель на одном брокерском счёте обслуживать проще, чем операционный бизнес в нескольких странах, недвижимость или криптоактивы. Стоимость нашей работы по созданию фонда - в таблице под текстом.

Гибралтар, Джерси, Лихтенштейн, Панама или Австрия: где создать частный фонд

По цене входа Гибралтар дешевле почти всех конкурентов: минимального капитала нет, как и на Джерси, тогда как Лихтенштейн требует $37 000, Австрия - $79 000, Панама - 10 000 долларов США. По приватности он уступает Лихтенштейну, где фонды частной выгоды в публичный реестр обычно не вносят.

Гибралтар выигрывает, когда важны сразу английская правовая традиция, близость к Испании и Португалии, отсутствие минимального капитала и регулятор, до которого можно дойти пешком. Джерси - более крупный финансовый центр, привычный банкам, Лихтенштейн - максимальную приватность и репутацию фондового права с вековой историей, Австрия - статус внутри ЕС. Подробнее - на страницах фонд на Джерси, частный фонд в Лихтенштейне, частный фонд в Панаме и частный фонд в Австрии.

Как создать частный фонд в Гибралтаре: пошагово

Сама регистрация в реестре компаний Великобритании при полном комплекте документов занимает от одного дня при срочной подаче. Дольше всего длится то, что ей предшествует: налоговый анализ и проверка происхождения средств у лицензированного члена совета и банка.

1. Налоговый анализ в стране проживания. До выбора Гибралтара стоит проверить, как фонд, выплаты из него и полномочия учредителя увидит налоговая страны, где живут учредитель и бенефициары.
2. Выбор лицензированного члена совета. Это гибралтарская компания с разрешением GFSC. Она проверяет учредителя, источник средств и цель фонда и может отказать.
3. Хартия и регламент. Цель, круг бенефициаров, полномочия учредителя, порядок выплат, хранитель, условия переезда фонда в другую страну и ликвидации. Здесь же - оговорка об исключении жителей Гибралтара, если фонд должен быть нерезидентом.
4. Документы для регистратора. Хартия, оформленная учредителем как deed (документ, который по английской правовой традиции подписывают с особыми формальностями), сведения о начальном имуществе, нотариальное заявление членов совета о том, что имущество передано в их распоряжение, заявление учредителя о верности хартии, согласия членов совета и хранителя, адрес и телефон офиса в Гибралтаре, госпошлина.
5. Регистрация. Регистратор фондов вносит фонд в реестр, присваивает номер и выдаёт Certificate of Establishment, свидетельство о создании. С этого момента фонд существует как юридическое лицо.
6. Счёт и передача активов. Банк проводит свою проверку, после чего в фонд переводят деньги, акции компаний, недвижимость. Для недвижимости за рубежом действуют правила страны, где она находится.
7. Реестр конечных бенефициаров. Сведения о бенефициарных владельцах подают в установленные сроки и обновляют при изменениях.
8. Ежегодные обязанности. Годовой отчёт составляют на дату не позже годовщины регистрации и подают в течение 28 дней. Первую финансовую отчётность можно готовить до 18 месяцев, дальше - каждые 12 месяцев, подписывают её двое членов совета, а если член совета один - он. Изменения в составе совета, хранителя и хартии сообщают регистратору в течение 21 дня.

Пропускать годовые отчёты опасно. Если фонд не подаёт годовой отчёт полгода, регистратор может письменно потребовать исправиться в течение месяца, а затем обратиться в суд за ликвидацией фонда.

Фонд можно не только создать с нуля. Закон разрешает перевести в Гибралтар фонд из другой страны, если это допускает право страны его регистрации, и вывести гибралтарский фонд за рубеж, предварительно уведомив кредиторов. Юридическое лицо при этом не прерывается. Гибралтарскую компанию с ответственностью, ограниченной гарантией, можно преобразовать в фонд.

Подводные камни и кому фонд в Гибралтаре не подходит

• Обязательный посторонний в совете. Лицензированная компания будет в совете всегда, пока существует фонд, и её вознаграждение - постоянная статья расходов.
• Полномочия учредителя истекают. Со смертью учредителя или через 30 лет для учредителя-компании они исчезают, даже если хартия говорит иное. Схему преемственности надо продумать сразу.
• Резидентство по умолчанию. Забытая оговорка об исключении жителей Гибралтара превращает фонд в налогового резидента.
• Публичность совета. Имена членов совета и хранителя открыты. Если учредитель сам входит в совет, его имя окажется в открытом реестре.
• Реестр бенефициаров. Режим для фондов после июля 2026 года определяется тем, есть ли у фонда налоговые последствия в Гибралтаре.
• Запрет на бизнес. Фонд не может сам торговать или вести коммерческую деятельность, только держать активы и компании.
• Испания и страны без фондового права. Налоговая Испании смотрит сквозь фонд, а соглашение 2019 года делает гибралтарские организации, которыми в основном управляют или владеют испанские резиденты, налоговыми резидентами Испании.
• Банки и репутация. С июня 2022 года по февраль 2024 года Гибралтар был в сером списке FATF (Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег), а из списка ЕС высокорисковых стран по отмыванию денег его исключили только в 2025 году. Часть банков до сих пор может запрашивать по гибралтарским структурам расширенную проверку.
• Санкции. По закону о санкциях Гибралтар автоматически применяет санкции ООН, Великобритании и ЕС. Британские правила с 16 декабря 2022 года запрещают трастовые услуги лицам, которые обычно проживают или находятся в России, и не исключено, что под запрет попадают и фонды как сходные с трастом структуры. Критерий - место жительства, а не гражданство.

Кому не подходит. Тем, кто хочет сохранить над активами полный личный контроль: закон этого не позволяет. Тем, у кого уже есть долги, иски или налоговые проверки. Тем, кто рассчитывает скрыть активы от налоговой своей страны. Тем, кто живёт в России: лицензированный член совета, скорее всего, откажет из-за санкционных правил. Тем, кому нужна структура для активной торговли или операционного бизнеса без отдельной компании. И тем, чьи бенефициары живут в Испании, если нет готовности платить налоги по испанским правилам.

Кому подходит. Семьям из стран континентального права, которым нужен понятный местным нотариусам и банкам владелец семейных активов и защита от чужих правил об обязательной доле. Владельцам нескольких компаний, которым нужен держатель долей на уровне выше холдинга. Тем, кто переезжает в Гибралтар по статусу Category 2 и хочет держать семейный капитал рядом. И тем, кто собирает многопоколенческую структуру и готов отдать управление профессионалу.

Как мы помогаем создать частный фонд в Гибралтаре

Мы начинаем с налогового права страны, где живут учредитель и бенефициары, и только потом переходим к Гибралтару. Иногда вывод другой: семье удобнее траст или фонд в другой юрисдикции. Сравнение конструкций - в статье траст или фонд: что выбрать, обзор обоих инструментов в Гибралтаре - в статье фонд на Гибралтаре: налоги, цены и сроки.

Если Гибралтар подходит, берём на себя:

• сравнение Гибралтара с Джерси, Лихтенштейном, Панамой и Австрией под состав активов и страну проживания;
• выбор лицензированного члена совета и согласование его условий;
• хартию, регламент, роль хранителя и оговорку о налоговом резидентстве;
• подготовку документов о происхождении средств для проверки члена совета и банка;
• регистрацию в реестре компаний Великобритании и в реестре конечных бенефициаров;
• холдинговую компанию под фондом через регистрацию компании в Гибралтаре;
• сопровождение: годовые отчёты, изменения хартии, смену членов совета, выплаты бенефициарам.

Как фонд вписывается в передачу капитала следующему поколению и смену гражданства, разбираем в статье наследство и второй паспорт. Все трастовые и фондовые услуги собраны в разделе трасты и частные фонды.

Цены

Частые вопросы