Perwalian amanat dan yayasan pribadi Gibraltar pada 2026: mana yang dipilih dan berapa biayanya

Beda perwalian amanat dan yayasan menurut Undang-Undang 2017, apa yang dibayar bukan penduduk, dan mengapa daftar pemilik manfaat lebih penting daripada pajak

Gibraltar adalah yurisdiksi kecil dengan hukum umum Inggris, regulatornya sendiri, dan perangkat lengkap untuk kekayaan keluarga: perwalian amanat model Inggris, yayasan pribadi menurut undang-undang 2017, dan wali amanat berlisensi. Namun ini bukan pusat lepas pantai dalam arti lama: daftar pemilik manfaat dan pertukaran CRS sama-sama berjalan sejak 2017, dan wilayah ini berada di daftar abu-abu Satuan Tugas Aksi Keuangan dari 2022 sampai 2024. Di bawah ini kami membahas beda perwalian amanat dan yayasan, tugas apa yang cocok untuk masing-masing, apa yang menentukan biayanya, dan di mana detail yang tidak enak tersembunyi.

Mengapa Gibraltar kembali dipertimbangkan pada 2026

Tiga peristiwa mengubah gambarannya. Pada Februari 2024 Satuan Tugas Aksi Keuangan mengeluarkan Gibraltar dari pemantauan ketat, dan pada Juli 2025 Parlemen Eropa menyetujui penghapusannya dari daftar Uni Eropa untuk yurisdiksi berisiko tinggi pencucian uang. Pada 14 Juli 2026 Uni Eropa dan Inggris menandatangani perjanjian tentang Gibraltar: perjanjian itu berlaku sementara sejak 15 Juli, aturan Schengen kini berlaku di perbatasan luar, dan serikat pabean dengan Uni Eropa sedang dibentuk. Bank dan mitra Eropa kini jauh lebih santai terhadap struktur Gibraltar dibanding tiga tahun lalu.

Pada saat yang sama yurisdiksi ini menjadi lebih mahal dari sisi pajak. Mulai 1 Juli 2024 tarif perusahaan, dan bersamanya tarif untuk perwalian amanat dan yayasan, naik dari 12,5% menjadi 15%. Undang-undang pajak minimum global menyusul pada Desember 2024. Bagi struktur keluarga dengan penerima manfaat bukan penduduk, ini hampir tidak mengubah apa pun; alasannya kami jelaskan di bawah.

Perwalian amanat: cara kerja dan hasilnya

Perwalian amanat Gibraltar adalah perwalian amanat klasik model Inggris. Pemberi amanat menyerahkan aset kepada wali amanat, wali amanat memegang hak milik hukum untuk para penerima manfaat, dan bisa ditambahkan pelindung dengan hak veto atas keputusan penting. Perwalian amanat bukan badan hukum dan tidak dicatat sebagai badan hukum di daftar publik mana pun. Hanya dua hal yang perlu didaftarkan: penyerahan aset ke perwalian amanat perlindungan aset (lebih lanjut di bawah) dan data pemilik manfaat jika perwalian amanat itu punya konsekuensi pajak di Gibraltar.

Ketentuan yang membuat orang datang ke Gibraltar:

• Undang-Undang Perwalian Amanat (Hukum Perdata Internasional) 2015, undang-undang pelindung: aturan bagian wajib ahli waris asing dan tuntutan perkawinan tidak bisa mencabut hak pemberi amanat, wali amanat, atau penerima manfaat yang dipegang menurut hukum Gibraltar;
• batas masa berlaku diperpanjang dari 100 menjadi 250 tahun, dan perwalian amanat yang sudah ada bisa memilih masa yang lebih panjang;
• Undang-Undang Kepailitan 2011 (pasal 419A) mengatur rezim perwalian amanat perlindungan aset: penyerahan ke perwalian amanat tidak bisa dibatalkan oleh kreditur pemberi amanat jika pemberi amanat saat itu solven, tidak menjadi pailit karena penyerahan itu, dan penyerahannya dicatat di daftar yang dipelihara Komisi Jasa Keuangan Gibraltar;
• Undang-Undang Perusahaan Perwalian Amanat Pribadi 2015 memungkinkan keluarga menjalankan perusahaan perwalian amanatnya sendiri, dengan pendaftaran sukarela di Komisi Jasa Keuangan, alih-alih menyewa wali amanat dari luar.

Titik lemah perwalian amanat adalah cara negara dengan sistem hukum kontinental memperlakukannya: notaris di Spanyol atau pengadilan di Argentina bisa begitu saja menolak mengakui kepemilikan yang terbelah. Celah itulah yang hendak diisi oleh yayasan.

Yayasan pribadi menurut Undang-Undang 2017

Undang-Undang Yayasan Pribadi mulai berlaku pada 11 April 2017. Yayasan adalah badan hukum tanpa pemegang saham: pendiri menyerahkan aset awal secara tidak dapat ditarik kembali, setelah itu yayasan memilikinya sepenuhnya, dan bisa menggugat serta digugat atas namanya sendiri. Dewan mengelola yayasan, dan pengawas menjaga tujuannya.

Yang penting dalam rancangannya:

• dewan setiap saat harus mencakup perusahaan yang berkedudukan di Gibraltar dan berlisensi dari Komisi Jasa Keuangan untuk memberikan jasa wali amanat profesional; syarat ini tidak bisa dikesampingkan;
• pengawas wajib ada jika tidak ada penerima manfaat yang disebut namanya, kelompoknya terlalu besar (dalam praktik lebih dari 50 orang) atau kurang jelas, atau jika sebagian penerima manfaat tidak punya hak atas informasi;
• pendiri hanya boleh mencadangkan empat wewenang: mengubah dokumen pendirian, mengubah tujuan, mengangkat dan memberhentikan anggota dewan, serta mengangkat dan memberhentikan pengawas. Tidak lebih dari itu, dan hanya jika piagamnya menyebutkannya;
• pendiri boleh menjadi penerima manfaat, anggota dewan, atau pengawas, tetapi tidak boleh menjadi anggota dewan dan pengawas sekaligus;
• yayasan tidak boleh menjalankan kegiatan komersial kecuali yang menunjang tujuannya; memegang saham dan mengelola portofolio investasi diperbolehkan;
• undang-undang tidak menetapkan modal awal minimum; dalam praktik diserahkan jumlah nominal dan aset sebenarnya masuk kemudian;
• yayasan didaftarkan di kantor pendaftaran perusahaan Gibraltar, namanya harus diakhiri dengan Foundation atau Fdn, wajib punya kantor terdaftar di Gibraltar, dan setiap tahun menyerahkan laporan tahunan serta laporan keuangan.

Yang terbuka untuk umum di daftar: nama dan nomor yayasan, tanggal pendaftaran, nama dan alamat anggota dewan serta pengawas, dan kantor terdaftar. Nama penerima manfaat dan aturan pembagian tidak terbuka untuk umum.

Perwalian amanat atau yayasan: perbedaannya sekilas

Tugas yang dijalankannya dengan baik

Perlindungan aset

Rezim perwalian amanat perlindungan aset memberi kepastian menurut undang-undang: solven saat penyerahan ditambah penyerahan yang terdaftar, dan kreditur pemberi amanat tidak bisa membatalkannya. Untuk yayasan tidak ada rezim setara dalam undang-undang, tetapi prinsip umumnya berlaku: harta yang diserahkan secara tidak dapat ditarik kembali kepada yayasan tidak lagi milik pendiri, dan undang-undang melarang pengadilan Gibraltar mengakui putusan asing yang bertentangan dengannya. Catatan jujur: baik perwalian amanat maupun yayasan tidak melindungi dari tuntutan yang sudah ada sebelum aset diserahkan, dan keduanya tidak membantu jika penyerahan dilakukan menjelang kepailitan.

Warisan

Inilah alasan utama keluarga dari Eropa daratan dan Amerika Latin memilih Gibraltar. Undang-undang pelindung 2015 memblokir tuntutan bagian wajib ahli waris menurut hukum asing, dan masa 250 tahun memungkinkan perencanaan lintas generasi yang sesungguhnya. Yayasan menambahkan pengakuan: notaris di Spanyol atau Italia jauh lebih mudah menerima dokumen badan hukum daripada akta perwalian amanat. Bagaimana perencanaan warisan berpadu dengan perubahan tempat tinggal dan kewarganegaraan kedua sudah kami bahas dalam Warisan dan paspor kedua pada 2026.

Kantor keluarga

Susunan yang biasa adalah yayasan atau perwalian amanat di puncak dan perusahaan induk Gibraltar di bawahnya yang memiliki usaha operasional, properti, dan rekening efek. Kami mendirikan perusahaan induk semacam itu sebagai layanan terpisah; lihat pendirian perusahaan di Gibraltar. Jika keluarga ingin portofolionya berada dalam wadah yang diatur, dana investor berpengalaman bisa ditambahkan di sampingnya: dana ini diluncurkan dengan pemberitahuan kepada Komisi Jasa Keuangan setelah peluncuran dan membutuhkan dua direktur berlisensi.

Pajak: apa yang dibayar struktur dan apa yang dibayar penerima manfaat

Gibraltar hanya memajaki penghasilan yang timbul di dan berasal dari Gibraltar. Tidak ada pajak keuntungan modal, pajak warisan, pajak hibah, pajak kekayaan, dan PPN.

Perwalian amanat yang dibentuk bukan penduduk untuk penerima manfaat bukan penduduk dibebaskan dari pajak Gibraltar atas semua penghasilan yang timbul di luar Gibraltar. Pengecualiannya penghasilan sewa lokal dan penghasilan dari usaha atau profesi yang dijalankan di Gibraltar. Bunga, dividen, dan keuntungan dari portofolio luar negeri bisa diakumulasi bebas pajak.

Yayasan dipajaki menurut Undang-Undang Pajak Penghasilan 2010 dengan aturan yang mirip dengan perwalian amanat: 15% sejak 1 Juli 2024, tetapi hanya atas penghasilan kena pajak yang berasal dari Gibraltar, dan penghasilan pasif umumnya berada di luar jaring itu. Yayasan dianggap penduduk kecuali penduduk Gibraltar dan keturunannya dikecualikan secara tidak dapat ditarik kembali dari manfaatnya. Penerima manfaat yang tinggal di Gibraltar membayar pajak atas pembagian dengan tarif pribadinya; bukan penduduk tidak membayar apa pun di Gibraltar, tetapi membayar di negaranya sendiri.

Poin terakhir itulah yang menentukan. Perwalian amanat Gibraltar dengan penerima manfaat dari Rusia, Spanyol, atau Argentina transparan bagi otoritas pajak negara penerima manfaat itu lewat CRS: Gibraltar bertukar data sejak September 2017, dan wali amanat profesional biasanya sendiri merupakan lembaga keuangan pelapor. Struktur ini menghemat pajak hanya jika hukum negara asal penerima manfaat membolehkannya, bukan karena Gibraltar enggan memungut.

Regulator dan wali amanat berlisensi

Pengawasan berada di tangan Komisi Jasa Keuangan Gibraltar. Sejak Januari 2020 berlaku satu rezim menurut Undang-Undang Jasa Keuangan 2019: siapa pun yang memberikan jasa wali amanat dengan imbalan, atau duduk di dewan yayasan sebagai usaha, membutuhkan izin Bagian 7 untuk bertindak sebagai wali amanat profesional dan anggota dewan yayasan profesional. Satu izin mencakup kedua peran. Pemegang izin menyerahkan laporan keuangan tahunan dan laporan auditor kepada Komisi Jasa Keuangan dan membayar biaya pengawasan, yang diindeks 3% mulai 1 April 2026. Komisi juga memelihara daftar penyerahan untuk perwalian amanat perlindungan aset dan menjadi otoritas pengawas daftar pemilik manfaat.

Konsekuensi praktisnya: Anda tidak bisa menempatkan pengacara kenalan sebagai wali amanat atau satu-satunya anggota dewan. Peserta berlisensi adalah pos anggaran yang wajib dan tetap.

Berapa biayanya

Satu-satunya angka tetap yang kami terbitkan adalah biaya negara Komisi Jasa Keuangan untuk mendaftarkan dana investor berpengalaman.

Makin rumit asetnya (usaha operasional, properti di beberapa negara, kripto), makin tinggi biaya tahunannya: wali amanat menanggung tanggung jawab fidusia dan memperhitungkannya dalam harga.

Kekurangan yang jujur

• Daftar pemilik manfaat. Daftar ini berjalan sejak 2017, terbuka untuk umum sejak 2020, dan pada Februari 2026 pemerintah mengumumkan pencarian publik gratis. Pada musim panas 2026 aturannya ditulis ulang dua kali: Pemberitahuan Hukum 147/2026 memperkenalkan akses berdasarkan kepentingan yang sah, tetapi sebelum berlaku sudah dibatalkan oleh Pemberitahuan Hukum 220/2026, yang berlaku sejak 14 Juli 2026. Hasilnya: untuk perusahaan dan badan hukum, publik bisa melihat nama, tanggal lahir, kewarganegaraan, negara tempat tinggal pemilik manfaat, dan sifat kepentingannya; data perwalian amanat tertutup untuk umum dan hanya tersedia bagi otoritas berwenang, Komisioner Pajak Penghasilan, dan unit intelijen keuangan Gibraltar. Yayasan adalah badan hukum, dan Anda sebaiknya menganggap pemilik manfaatnya masuk ke bagian publik. Jika kerahasiaan sangat penting, perwalian amanat unggul dalam hal ini.
• CRS dan FATCA. Gibraltar termasuk yang pertama menerapkan pertukaran otomatis, dan kedua struktur transparan bagi otoritas pajak negara penerima manfaat. Lupakan soal ketertutupan.
• Reputasi. Masuknya ke daftar abu-abu Satuan Tugas Aksi Keuangan pada 2022 sampai 2024 dan hampir dua tahun ketidaksesuaian dengan daftar Uni Eropa meninggalkan bekas: sebagian bank masih meminta uji tuntas yang diperketat untuk struktur Gibraltar. Keadaannya membaik, tetapi membuka rekening untuk perwalian amanat dengan penerima manfaat dari Persemakmuran Negara-Negara Merdeka masih lambat dan mahal.
• Peserta berlisensi yang wajib. Struktur yang sepenuhnya dikendalikan sendiri tidak mungkin, dan wewenang yang dicadangkan pendiri atas yayasan dibatasi empat butir dalam undang-undang.
• Keterbukaan yayasan. Nama anggota dewan dan pengawas terlihat di daftar, dan laporan keuangan diserahkan setiap tahun.
• Tarif 15% dan pajak minimum global. Tidak kritis bagi struktur keluarga yang hidup dari penghasilan pasif, tetapi jika yayasan atau perwalian amanat memegang laba operasional yang berasal dari Gibraltar, dampaknya nyata.

Kapan Gibraltar bukan jawaban yang tepat

Jika penerima manfaat tinggal di negara dengan aturan ketat tentang struktur asing terkendali dan tidak perlu pengakuan di negara hukum kontinental, perwalian amanat Jersey atau Guernsey dengan jalur perbankan yang mapan bisa lebih murah. Jika tujuannya perlindungan maksimal dari kreditur dengan jangka waktu gugatan yang singkat, orang melirik Kepulauan Cook atau Nevis, dengan menerima harga reputasinya. Gibraltar unggul ketika hukum Inggris, kedekatan geografis dengan Eropa, yayasan yang diterima notaris Spanyol dan Italia, serta regulator yang membalas surel sama-sama penting. Kami memeriksa syarat-syarat itu sebelum menerbitkan tagihan.

Pertanyaan umum